Asesoramiento financiero y trading: entender las diferencias
Asesoramiento financiero
Escrito por MoneyController el 18.10.2022
- 1311
- 0 Sígueme
Hay muchas diferencias importantes entre el trading y el asesoramiento financiero. A pesar de ello, todavía hay quien tiende a confundir las dos actividades, ya que ambas están relacionadas de alguna manera con los mercados financieros. Merece la pena aclarar las diferencias, retomando algunas consideraciones interesantes que también aparecieron en 'Money.it' en un artículo de David Pascucci.
El trading -que hoy en día se lleva a cabo principalmente en línea- es la compra y venta de valores financieros con el objetivo final de ganar con el diferencial entre el precio de compra y el de venta. Funciona enviando órdenes de compra y venta a una entidad financiera autorizada, un corredor de bolsa (no es posible invertir directamente en el mercado financiero). El trading no sólo es muy complejo, sino también arriesgado, ya que existe un riesgo constante de perder parte del capital invertido. Por lo tanto, es un trabajo que suelen realizar los especialistas del sector: suelen ser analistas técnicos que -como escribe Pascucci- también son analistas macroeconómicos y gestores de riesgos. Un operador puede trabajar de forma independiente o estar colocado dentro de una institución financiera, como una empresa de inversión o un banco de inversión.
El asesoramiento financiero es una actividad completamente diferente al trading. En primer lugar, no implica la gestión directa de un capital, salvo la presencia de un mandato de gestión (se trata entonces de un gestor de activos). La actividad de asesor financiero sólo puede ejercerse si el profesional (que también puede estar vinculado a una empresa de asesoramiento financiero) está debidamente inscrito en el registro profesional y posee las cualificaciones específicas para poder ejercer su trabajo. El asesor es, de hecho, un especialista en productos financieros, así como en estrategias de planificación de ahorro/inversión basadas en los objetivos de rentabilidad y la actitud ante el riesgo del cliente. Como explica Pascucci, el trabajo del asesor, al contrario que el del trader, no puede prescindir de los clientes: obtiene sus ingresos o bien de los honorarios pagados por los clientes (es el caso de los asesores financieros independientes) o bien de las comisiones vinculadas a los productos vendidos (si trabaja en una entidad financiera, es normal que también reciba una comisión fija).
La confusión que puede surgir entre el asesoramiento financiero y el trading proviene del hecho de que se trata de actividades que implican un conocimiento (aunque diferente) de la dinámica de los mercados financieros y que tienen como objetivo final la inversión de sumas de capital (pero recordemos: sólo los que tienen un mandato de gestión pueden invertir directamente en nombre de un cliente). En resumen, un operador da personalmente a un corredor las órdenes de compra y venta en los mercados, mientras que un asesor sugiere la suscripción de determinados productos o, de forma más general, la conducción de una determinada estrategia financiera, tras un cuidadoso análisis del perfil de riesgo y las expectativas de rentabilidad del cliente.
Lea también:
¿Quién es el promotor o asesor financiero?
